山东戏班，由马艳桃（马艳桃 饰）领导，迁徙至上海以寻求谋生(🆖)机会。然而，他们却遭受到上海黑帮邵八的压迫。这导致大师兄马永(yǒng )贞（白彪 饰）和(hé )师弟石秀峰（黎汉持 饰）、(🕌)马天(📞)柱（伍卫国 饰）分别离散。马天柱投身另一黑帮(⏺)，与谭四的妹妹谭英(yīng )（李燕燕 饰）相恋。邵八要求马永贞杀谭(tán )四，而马天柱设法化解了马永贞和谭四之间(🍄)的误(wù )会。然而，谭四最终死于邵八的阴谋算(suàn )计。马永贞(🤖)除去邵八后，被谭四的手下拥立为帮主(💍)，但面临着(🈸)腐败的警察厅试图栽赃陷害的威胁。这时，石秀(xiù )峰以政府高级专员身份出现，为他解围。　　然而(🏴)，石秀峰在官(guān )场中深(shēn )陷，为了谋取财(📞)富而吞并帮会产业(🕕)，不慎(shèn )误杀了(🍺)谭英，导致马永贞和马天柱被迫(pò )逃亡。最终，他们两人不幸身亡。师(shī )妹阿兰为(wéi )(🌲)了为二人(rén )(🐌)复仇(chóu )，杀死了石(shí )秀峰。最后，阿(🛌)兰回到山东，重(♊)新组织戏班(bān )，开始新的生活。